Wszystkie portfele Skarbca na plusie
W ubiegłym roku wszystkie portfele zarządzane przez Skarbiec Investment Management (SIM) przyniosły zysk w wysokości od 31,37 proc. (portfel agresywny) do 5,79 proc. (portfel instrumentów dłużnych). Na koniec 2004 roku firma zarządzała aktywami w wysokości 2,51 miliarda zł, z czego przeszło 1,8 miliarda zł przypadało na fundusze TFI Skarbiec, a 708 mln zł – na portfele inwestycyjne oferowane w ramach usługi zarządzania portfelem papierów wartościowych.
Skarbiec Investment Management zarządza pięcioma podstawowymi portfelami inwestycyjnymi: agresywnym, konserwatywnym, zmiennego zaangażowania
i arbitrażu, instrumentów dłużnych oraz – od lutego ubiegłego roku – portfelem aktywnej alokacji. W ubiegłym roku najlepszy wynik – wzrost o 31,37 proc. – zanotował portfel agresywny, koncentrujący się na rynku polskich akcji. Wynik tego portfela w samym czwartym kwartale ubiegłego roku – to wzrost o 9,44 proc.
Drugi pod względem stopy zwrotu był w roku 2004 portfel konserwatywny, inwestujący na ogół w równych proporcjach w akcje i papiery dłużne. Portfel ten przyniósł w ubiegłym roku zysk w wysokości 18,74 proc. Wynik w czwartym kwartale – to wzrost o 4,92 proc. Portfel aktywnej alokacji, gdzie polityka inwestycyjna zakłada inwestowanie w akcje i papiery dłużne (przy czym udział akcji nie spada poniżej 50 proc.) przyniósł od lutego ubiegłego roku (wówczas został utworzony) do końca roku 2004 zysk w wysokości 14,58 proc. Jego wynik w czwartym kwartale to wzrost o 4,74 proc.
Portfel zmiennego zaangażowania i arbitrażu, w którym udział akcji wahać się może od 0 do 100 proc., przyniósł w roku 2004 zysk w wysokości 11,28 proc. W czwartym kwartale ubiegłego roku stopa zwrotu portfela wyniosła 4,01 proc. Portfel instrumentów dłużnych, gdzie podstawowym kryterium inwestycyjnym jest ograniczenie ryzyka stopy procentowej, a w skład portfela wchodzą przede wszystkim obligacje Skarbu Państwa, przyniósł w ubiegłym roku zysk w wysokości 5,79 proc. Rentowność tego portfela w czwartym kwartale – to 2,11 proc.
